央行在2018年发布的资管新规规定,银行的理财产品不再承诺保本,总体上来看,这些产品的风险程度并不高,不论从资产配置还是以往的业绩来看,都表现出较为稳健的特点。但要谈及本金可能的最大损失是多少,理论上的亏损最大数值是100%,但实际情况却并非如此。
一、根据客户的风险承受能力,一般可以分为以下几类:
低风险(银行存款谨慎型)
中低风险(债券、债券基金、定额投资稳健型)
中等风险
中高风险(股票基金进取型)
高风险(衍生产品激进型)
1.银行的理财产品配置主要以债券为主
银行通常将客户的资金投向债券资产、非债券类资产、现金及银行存款、拆放同业及买入返售等低风险资产,这部分低风险资产通常占比高达80%。而风险较高的权益类资产和金融衍生品的占比通常仅约为10%左右。在这种配置比例下,即使不考虑理财管理人的操作,亏损的概率也是非常低的。
2.从以往的业绩来看,购买理财产品发生本金亏损的概率微乎其微
根据统计数据,2017年全年发行了9.35万只理财产品,其中只有44只发生了本金亏损,而且本金的平均偿还率高达89.1%。这个亏损概率是非常低的。值得注意的是,发生亏损的大部分是私募产品,普通投资者一般接触不到。
二、投资者在购买理财产品时应该注意哪些问题呢?
1.如果你是一个风险厌恶型的投资者,最好选择一些风险等级较低的银行理财产品。虽然这些产品的收益一般在4%至5%之间,但风险较小,通常包括谨慎型和稳健型理财产品。
2.如果你追求高回报率,最好不要将所有资金投入高风险的理财产品,或者只购买一种理财产品,分散风险可以选择一些稳健型或谨慎型理财产品。
3.还需要注意一些银行销售的理财产品可能会转化为保险产品,如果购买了这些产品,银行将不再承担任何责任。
作为投资者,要确保本金的安全,可以购买一些低风险的银行理财产品,不要贪图高回报,因为高回报往往伴随着高风险。每个人可以根据自身情况选择不同级别的理财产品。目前,低风险和中低风险的理财产品年化收益一般在5%以内,期限一般为一年。理性的理财选择将有助于确保本金的安全,同时也能够获得合理的收益。